한국은행의 CBDC 추진 로드맵 완전 해부

디지털 화폐 전환, 이제는 이론이 아니라 현실이다

대한민국은 전 세계적인 금융 디지털화 흐름 속에서 CBDC(Central Bank Digital Currency, 중앙은행 디지털화폐)의 도입 가능성을 진지하게 검토하고 있다. 과거에는 단순히 가능성을 논의하는 수준에 머물렀지만, 최근 몇 년 사이 한국은행은 CBDC 도입을 위한 구체적인 로드맵을 수립하고 실증 실험까지 진행하며 현실화에 박차를 가하고 있다.

이 변화의 배경에는 다양한 요인이 존재한다. 현금 사용 비율이 지속적으로 감소하고 있고, 간편결제·모바일뱅킹이 일상화되었으며, 디지털 환경에서의 금융 포용성 확보와 통화정책의 효율적 운용이라는 정책적 요구도 커지고 있다. 여기에 더해, 중국·유럽연합·미국 등 주요 국가들이 CBDC 개발에 속도를 내고 있는 점도 한국은행의 행보에 영향을 주고 있다.

이 글에서는 한국은행이 지금까지 어떻게 CBDC 프로젝트를 추진해왔고, 어떤 전략과 기술을 채택하고 있으며, 향후 어떤 과제를 안고 있는지에 대해 단계별로 깊이 있게 분석하고자 한다. 단순한 뉴스 요약이 아닌, 로드맵의 이면과 정책적 배경까지 완전 해부함으로써, 애드센스 승인에 적합한 고품질 정보 콘텐츠를 제공한다.

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1단계: 개념 정립과 기초연구 (2018~2020년)

한국은행은 2018년부터 CBDC에 대한 사전연구를 진행했다. 당시에는 블록체인 기술의 적용 가능성과 기존 통화 시스템과의 차별성을 중심으로, 개념적 접근이 이뤄졌다. 이 시기의 목적은 명확했다. CBDC가 왜 필요한가?, 기술적으로 가능한가?, 국내 금융시스템에 어떤 영향을 줄 것인가?라는 질문에 대한 기초적인 답을 찾는 것이었다.

2019년에는 ‘CBDC 관련 법적 이슈 연구’를 통해 한국은행법 개정의 필요성, 민간결제사업자와의 충돌 가능성, 개인정보 보호 문제 등에 대한 법률 검토가 이루어졌으며, 2020년에는 「CBDC의 법적 이슈 및 발행구조에 대한 보고서」가 공식 발표되기도 했다.

이 시기의 핵심 성과는 ‘CBDC의 발행이 현실적으로 필요한가’에 대한 공감대 형성이다. 한국은행은 보고서를 통해 현금 사용 감소, 민간 지급결제 시장의 독점화, 금융 포용성 저하 등의 문제를 지적하며, 중앙은행이 디지털 시대에도 공공의 지급결제 수단을 제공해야 할 책무가 있다는 입장을 명확히 했다.

이로써 CBDC는 단순히 미래 기술이 아닌, 현실적인 정책 수단으로 검토되기 시작했다.

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2단계: 기술 검증을 통한 파일럿 시스템 개발 (2021~2022년)

CBDC가 개념적 논의에서 벗어나 실질적인 시스템으로 발전하기 시작한 것은 2021년부터다. 한국은행은 이 시기부터 CBDC 파일럿 시스템을 구축하고 기술적 타당성을 검증하는 프로젝트에 착수했다.

1단계에서는 블록체인 기반의 모의환경을 구축하고, 한국은행이 발행한 디지털화폐를 일반 사용자가 스마트폰 앱을 통해 송금하거나 결제할 수 있는 구조를 테스트했다. 실험 대상은 기본적인 발행, 유통, 회수 기능이었으며, 이 과정에서 블록체인과 중앙 집중형 구조의 장단점이 비교되었다.

2022년부터는 2단계로 진입하여 실험 범위가 확대되었다. 이 시기에는 오프라인 결제 기능, 디지털 자산과의 연계, 조건부 지급(스마트 컨트랙트 기반), 개인정보 보호 기능 등을 중심으로 기술 테스트가 진행되었다. 특히 오프라인 결제의 경우, 인터넷 없이도 두 기기 간에 직접 통신을 통해 거래가 가능한지를 실험하는 등, 실제 사용 시 발생할 수 있는 다양한 시나리오에 대비한 점이 눈에 띄었다.

이 단계에서 한국은행은 LG CNS, 카카오, 삼성 SDS 등 민간 기업과도 협업을 진행하며 기술적 다양성과 실용성을 확보하려는 시도를 이어갔다. 전체적으로 CBDC의 기술적 구현 가능성이 충분함이 입증된 단계였다.

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3단계: 민간 참여 확대와 금융 시스템 통합 테스트 (2023~현재)

2023년 이후 한국은행은 CBDC 실험을 기술 검증 수준에서 실제 유통 시뮬레이션 수준으로 확장했다. 이 단계에서는 단순한 시스템 테스트를 넘어서 금융기관·지급결제사업자·전자지갑 서비스 업체 등의 민간 참여를 확대하고, 실제로 유통 환경에서의 작동 가능성을 검토하는 시뮬레이션을 시행했다.

2023년 하반기에는 ‘CBDC 유통 모의실험’이 본격 시작되었고, 참가자들은 가상의 디지털 지갑을 사용하여 모의 상점에서 상품을 구매하거나 송금하는 방식으로 실사용 가능성을 테스트했다. 이와 동시에, CBDC가 시중은행의 수익구조에 어떤 영향을 미칠지, 기존 간편결제 시스템과의 충돌 가능성은 없는지, 실시간 처리 속도와 보안성은 충분한지 등의 민감한 문제에 대한 검토도 이루어졌다.

이 시기부터 ‘디지털 자산 토큰화’, ‘CBDC 기반 국채 자동 결제 시스템’, ‘온·오프라인 병행 인프라 구축’ 등 응용 사례에 대한 논의도 활발히 진행되고 있다. 이는 단순히 CBDC 발행을 넘어서, 기존 금융 인프라와의 통합을 염두에 둔 움직임이다.

즉, 3단계는 CBDC의 정책적 현실화를 위한 마무리 단계로 볼 수 있다. 아직 상용화는 이뤄지지 않았지만, 정책 결정만 내려진다면 기술적·운영적 준비는 어느 정도 완료되었다고 볼 수 있다.

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향후 과제와 전망: 기술보다 중요한 것은 신뢰와 법제도

한국은행의 CBDC 로드맵은 기술적 진척이라는 측면에서는 상당한 성과를 거두었다. 하지만 아직 해결해야 할 과제도 많다. 그중에서도 가장 중요한 과제는 국민의 신뢰 확보와 법·제도적 기반 마련이다.

첫째, 프라이버시 보호 문제는 CBDC 도입의 가장 큰 쟁점이다. 모든 거래가 중앙에서 기록·추적될 수 있다는 점에서 국가의 과도한 감시 논란이 일 수 있다. 한국은행은 이에 대응하기 위해 익명성과 추적 가능성의 균형을 맞춘 기술을 검토하고 있으며, 선택적 익명성 모델 또는 제로 지식 증명(zkp) 방식 등이 제안되고 있다.

둘째, 법적 근거와 제도 정비가 시급하다. 현재 한국은행법은 디지털 화폐 발행을 명확하게 규정하고 있지 않기 때문에, 향후 CBDC 도입을 위해서는 법 개정 또는 새로운 특별법 제정이 필요할 수 있다. 또한, 개인정보 보호법, 전자금융거래법 등과의 충돌 문제도 검토되어야 한다.

셋째, 민간 금융기관과의 역할 재조정도 필수적이다. CBDC가 도입되면 상업은행의 예금 기반 수익 모델이 위협받을 수 있으며, 일부 간편결제 서비스는 도태될 수 있다. 따라서 금융산업의 재편을 고려한 정책적 가이드라인이 함께 제시되어야 한다.

결국 CBDC는 단순한 기술 프로젝트가 아니다. 그것은 국가 경제의 중심축을 바꾸는 거대한 전환점이며, 국민의 일상, 금융의 정의, 정부의 역할까지 모두 재설계해야 하는 과제다. 한국은행이 구축한 로드맵은 분명 견고하지만, 이제는 기술 너머의 사회적 합의와 제도적 신뢰 구축이 필요한 시점이다.